Как использовать ордер флоу в торговле

Внимание! Данная статья носит исключительно информационный характер и не содержит инвестиционных рекомендаций и советов по торговле.

Статья подготовлена командой терминала для торговли криптовалютой CScalp. Чтобы получить CScalp бесплатно, оставьте e-mail в форме ниже.

СКАЧАТЬ

Нажимая на кнопку, Вы соглашаетесь c 'Политикой обработки персональных данных'

Ордер флоу – аналитический подход в трейдинге, который изучает движение заявок в стакане, их влияние на движение цены актива и баланс спроса / предложения. Подход используется для определения «перевеса» между продавцами и покупателями, а также для анализа поведения крупных участников рынка.

Ордер флоу: главное

Order Flow или поток ордеров – одна из составных частей концепции Smart Money. Согласно Смарт Мани, поток используется держателями крупного капитала для того, чтобы переместить цену на уровень, который наиболее интересен и выгоден «крупняку».

Зона интереса может быть выше / ниже текущей цены, соответственно трейдер с крупными объемами может направить поток ордеров на продажу или покупку актива. Бычий ордер флоу формируется, когда серия ордеров используется, чтобы запустить восходящий тренд и поднять цену. Медвежий поток – когда ордера используются для создания нисходящего тренда и «утопления» цены. При бычьем ОФ обновляется максимум цен (на локальном уровне), при медвежьем ОФ – минимум цен.

Задача «крупняка», создающего поток – вывести рынок на необходимую цену, чтобы провести основную сделку по наиболее выгодной цене. Для этого важно не только организовать поток, но и «захватить» ликвидность на нужном ценовом уровне. Без ликвидности трейдер не сможет обработать целевые сверхкрупные заявки, а значит точка входа будет бесполезной.

С точки зрения анализа, order flow в трейдинге используется для определения интереса крупных участников, понимания их стратегии, определения POI (точек интереса) и прогнозирования рыночного движения с учетом влияния «крупняка».

Ключевые понятия ордер флоу

Чтобы лучше понимать и использовать order flow, трейдеру необходимо познакомиться с базовыми понятиями:

• Ликвидность (BSL / SSL) – относительно ордер флоу, это размещение большого количества заявок «толпы». Задача «крупняка» – использовать поток ордеров, чтобы приблизить цену к зоне ликвидности и использовать ликвидность для реализации своей основной заявки
• Блок – поток ордеров, размещенный в одной свече на графике. Подробнее про ордер блок – в статье Как работают ордерблоки в трейдинге
• STB / BTS – зоны интереса в которых «снимается» ликвидность и участник может использовать скопление заявок для реализации целевого ордера
• Слом структуры (Market Structure Shift) – «переключение» текущей рыночной структуры на противоположное движение. Сигнализирует о прекращении потока ордеров
• POI – точка, на которой мы ожидаем волатильность и можем подготовить собственный вход в позицию, чтобы отработать обнаруженный поток

Перечисленные термины помогут трейдеры лучше разобраться в механике ОФ. Все они так или иначе относятся к Смарт Мани. Поэтому рекомендуем глубже изучить саму концепцию СМ, чтобы точнее понимать логику ОФ.

Как использовать ордер флоу для анализа рынка

В первую очередь, нужно учитывать цель потока – приблизить рынок к наиболее выгодной цене для «крупняка». Как правило, организатор ордер флоу поддерживает несколько групп заявок. Первая направлена на генерацию ОФ и движение, вторая группа – целевая. Целевая группа раскрывает основной замысел – купить дешево или продать подороже. Понимая логику ОФ, мы можем выявить целевую группу заявок в стакане.

Для отслеживания реализованных ордеров можем использовать ленту сделок и кластеры. Эти инструменты покажут, по каким ценам и в каких объемах проходили сделки, какие ценовые уровни были использованы для генерации потока ордеров. Таким образом трейдер получит базовые вводные данные, которые помогут понять, есть ли вообще попытка давления со стороны крупных участников.

Разработаны специализированные индикаторы для определения order flow. Их много, они доступны в различных торгово-аналитических платформах под разными названиями. Также группа подобных индикаторов реализована в TradingView. К примеру, «Order Flow Analysis» и «OFA».

Они анализируют данные об ордерах и «подсвечивают» движения, которые могут отличаться от стандартной рыночной структуры и имеют признаки «доставки цены». Если мы видим подобные движения на индикаторах, то должны сопоставить с общей картиной и выявить, в каком направлении цену «перемещают».

После того, как движение выявлено, изучаем стакан и появление сверхкрупных ордеров на уровнях. Таким образом мы поймем, к какому ценовому уровню «крупняк» пытается переместить цену. Помним, что задача ОФ – создать ликвидность для реализации сверхкрупных объемов. Когда выявлено движение ОФ, целевая цена и целевое движение, можем открывать собственную позицию.

Для скальпера важно получить хорошее движение. В идеале, отработать свечу-имбаланс. Чтобы найти предыдущие имбалансы, можем дополнить анализ индикатором «Order Flow Imbalance Finder».

Преимущества и недостатки ордер флоу

Главный плюс ордер флоу – возможность сфокусироваться на драйверах, способных повлиять на цену. Отслеживая потоки, мы можем выявить объемы, которые перемещаются не ради фиксации прибыли «здесь и сейчас», а для реализации более сложной стратегии. Так как подобные стратегии состоят из нескольких шагов, и мы можем «прочитать» каждый из них, мы получаем пространство для маневра и открытия соответствующих позиций.

Второй важный плюс – определение ценовых уровней и каналов. Когда структура «рисуется», ОФ подсказывает, на каких ценах возможно формирование или изменение уровня. Анализ потоков дополнит «арсенал» трейдера, даже если он не использует Смарт Мани, а торгует пробои и отскоки.

Из минусов – у трейдеров мало инструментов, которые могли бы подтвердить / опровергнуть прогнозируемое на основе ОФ движение. Всегда есть вероятность, что череда заявок – случайность, а не целенаправленная манипуляция. Здесь требуется насмотренность и опыт работы с order flow.

Теоретический недостаток ОФ в том, что он «заключен» внутри концепции Смарт Мани и для полного понимания логики, трейдеру необходимо глубже погрузиться в теорию «умных денег», познакомиться с правилами формирования структуры и терминологией.

Ордер флоу: заключение

Ордер флоу одновременно выступает и аналитическим методом, и концепцией, которая помогает прогнозировать факторы влияния на рынок. Грамотное отслеживание ОФ – один из базовых навыков для тех, кто интересуется в торговле по Smart Money. Однако, отслеживание потока ордеров можно применять и вне Смарт Мани, в качестве «второго мнения» при использовании других аналитических инструментов.

Часто задаваемые вопросы о ордер флоу