Что такое децентрализованные финансы (DeFi) простым языком

Децентрализованные финансы (DeFi) – один из ключевых трендов в криптовалютной индустрии. Популярность DeFi постоянно растет, поскольку децентрализованные финансы охватывают всю сферу финансовых услуг и операций. Поговорим о работе DeFi подробнее.
Статья подготовлена командой бесплатного торгового терминала CScalp. Чтобы получить CScalp, оставьте свой электронный адрес в форме ниже.
Нажимая на кнопку, вы соглашаетесь c Политикой хранения персональных данных

Как устроены децентрализованные финансы (DeFi)

Децентрализованные финансы (DeFi) – экосистема приложений и сервисов, работающих на основе блокчейнов. Большинство приложений работает на основе блокчейна Ethereum. Вместе с этим все больше DeFi-приложений создается на блокчейне BNB Smart Chain (Binance Smart Chain).
DeFi, DeFi проекты, DeFi криптовалюта, децентрализованные финансы
В целом, DeFi – это обычные финансовые инструменты, но построенные на основе блокчейна. Как правило, DeFi-приложения создаются при помощи смарт-контрактов, имеющих открытый исходный код.

Помимо смарт-контрактов, в сфере децентрализованных финансов (DeFi) используются технологии цифровых активов, децентрализованные приложения (DApps). Технологии DeFi позволяют создавать необратимые соглашения без посредников (банков или правительственных органов).

Некоторые приложения DeFi позволяют создавать стейблкоины. Это криптовалюты, привязанные к стоимости фиатных валют (например, Tether USDT привязан к курсу доллара США).

Большинство приложений в сфере децентрализованных финансов (DeFi) работают по принципу одноранговых систем (P2P). В такой системе пользователи взаимодействуют друг с другом без привлечения посредников. Соблюдение условий сделки обеспечивает смарт-контракт, а за свои средства отвечают сами пользователи.

Основные сферы применения DeFi

Как уже было упомянуто, DeFi позволяют создавать стейблкоины, привязанные к фиатным валютам. Также в сфере DeFi работают платформы, выпускающие токенизированные акции. По сути, это традиционные акции, но имеющие преимущества блокчейна. Подробнее о токенизированных акциях мы писали здесь.

Помимо это, сфера децентрализованных финансов позволяет создавать децентрализованные биржи (DEX) криптовалют. Такие биржи не хранят средства пользователей и их персональные данные. Процедура KYC для торговли не требуется, что обеспечивает полную анонимность участников. На данный момент, самые популярные DEX-биржи: Uninswap на блокчейне Ethereum и PancakeSwap на блокчейне BNB Smart Chain.

Преимущества и недостатки DeFi

Основное преимущество децентрализованных финансов – общедоступность и открытость. Централизованные структуры управления отсутствуют, за обеспечение операций отвечают смарт-контракты. Помимо этого, DeFi обладают следующими преимуществами:

  • открытый исходный код обеспечивает прозрачность и публичный характер транзакций;
  • приложения и сервисы DeFi может использовать любой пользователь;
  • DeFi-приложение может создать любой желающий;
  • новые приложения можно создавать, комбинируя другие DeFi-проекты.

Контроль над экосистемой распределен между всеми участниками сети. Помимо смарт-контрактов, DeFi-сервисы управляются голосованием. Транзакции выполняются быстро и без цепочки посредников, что снижает комиссионные издержки. Однако децентрализованные финансы имеют и недостатки, связанные с:

  • системными рисками: риски ликвидности и кредитные риски;
  • высокой волатильностью: при резком падении цены на заблокированные в CDP базовые активы происходит массовая ликвидация активов, которая чревата коллапсом системы;
  • риском взлома смарт-контрактов;
  • централизацией потока данных;
  • недостатком средств в DeFi-займах.

В сфере децентрализованных финансов размыты границы ответственности. Контролирующий орган отсутствует, поэтому никто не несет ответственность за то, что происходит внутри экосистемы. Если быть точными, ответственность несет само сообщество. Нежелание участников экосистемы участвовать в развитии сервиса может может негативно отражаться на функционировании проекта.

При этом, некоторые DeFi-проекты сталкиваются с проблемой контроля над разработкой одной командой. Как правило, проблема заявляет о себе в момент делегирования ответственности от разработчиков сообществу.

Заключение

В перспективе развитие децентрализованных финансов (DeFi) может обеспечить открытую финансовую систему без посредников и коррупции. Несмотря на то, что это относительно новый сегмент криптовалютного рынка, он достаточно хорошо развит. При этом темпы развития постоянно набирают обороты.

Больше интересного в блоге CScalp!

В нашем блоге вы найдете материалы о трейдинге и скальпинге, обзоры на
криптовалютные биржи и торговые терминалы, подборки популярных криптовалютных сервисов и статьи по DeFi и блокчейну.

Рекомендуем начинающим трейдерам ознакомиться с нашим бесплатным курсом скальпинга. Также вы можете использовать наши бесплатные сигналы и анализировать торговую историю в Дневнике трейдера.